Mía Ríos e Isabel Carreño/
Tras una larga espera, llegó ayer al Congreso la propuesta del Ejecutivo sobre la reforma del Sistema Privado de Pensiones (SPP), la que plantea el cambio de las comisiones por flujo a las comisiones por saldo para alinear la rentabilidad de las AFP con los afiliados.
Esta iniciativa se da tras los diversos problemas que se identificaron en las Administradoras de Fondos de Pensiones (AFP), dentro de las cuales están la rentabilidad de las AFP, los altos cobros de comisiones por administrar el dinero del afiliado, la exoneración de impuestos que solo favorece a las AFP y la baja selección de competidores en el mercado.
Pero ¿en qué consiste la propuesta del Ejecutivo? Entre los principales objetivos de la mencionada reforma está el incremento de la cobertura de los afiliados, que actualmente no llega a los trabajadores independientes y de microempresas con capacidad para contribuir al sistema previsional.
El documento señala que la baja cobertura de los trabajadores con capacidad contributiva se encuentra relacionada con características estructurales de la economía peruana, tales como la organización y el funcionamiento del mercado laboral.
El cambio de las comisiones por flujo a las comisiones por saldo es un mecanismo que permite una mejor alineación de incentivos entre el afiliado y la AFP, en la medida que las ganancias de las AFP se vinculan a las ganancias por rentabilidad del afiliado.
En el caso de los nuevos afiliados de la AFP, se adjudicará una licitación del servicio de administración de las cuentas individuales de capitalización de aportes obligatorios.
Hasta ahora, en el esquema del cobro de comisiones por flujo, al afiliado se le retiene alrededor del 12,8% de su remuneración, del cual el 10% representa al aporte obligatorio para su Fondo, 1,9% es la comisión de la AFP por administrar el fondo previsional y 0,9% por concepto de prima del seguro de invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio (SIS). Este último es determinado por el contrato entre la AFP y la empresa de seguros.
El proyecto dice además que para ampliar la base de afiliados a las AFP se buscará reducir las tasas de las comisiones de administración propiciando una mayor competencia en el SPP, donde operan solo cuatro AFP con comisiones que están entre las más elevadas de la región.
El ministro de Economía, Luis Miguel Castilla, proyectó que en un año y medio estará implementada la reforma en el SPP.
"Los cambios se ejecutarían gradualmente porque un apresuramiento podría convertirse en una barrera de entrada para el ingreso de nuevos afiliados", señaló.
Indicó que las AFP gastan hasta el 40% de sus costos en el rubro de ventas y otros sectores, por lo que la propuesta del Ejecutivo es centralizar los referidos gastos, a excepción de los empleados en la administración de los fondos y del portafolio que debe quedar en las AFP, para traducirlos en una economía de escala.
Al respecto, el presidente de la Comisión de Defensa del Consumidor, Jaime Delgado, indicó que ir cambiando gradualmente el SPP es un paso importante.
"Me parece un punto destacable, y con eso se garantiza la reducción del cobro de las comisiones, esto es algo que ya lo habíamos planteado en el proyecto que presentamos. Por otro lado, la subasta y la licitación en paquete para los nuevos afiliados contribuirá muchísimo a bajar las comisiones porque se va a licitar. Eso permitirá que al ingresar nuevas AFP las comisiones serán bajas, lo que dinamizará el mercado", aseguró.
En otro punto del proyecto se plantea que las AFP, en su condición de administradoras de los aportes obligatorios y voluntarios que realicen los afiliados a su Cuenta Individual, asuman plena responsabilidad administradora en su condición de inversionistas institucionales, cuya finalidad es la provisión de los recursos adecuados para el otorgamiento de una pensión de jubilación, invalidez y sobrevivencia.
Más propuestas
Dentro de los 17 proyectos presentados en la Comisión de Economía, los más importantes son dotar de transparencia y rendición de cuentas a los afiliados en el manejo de sus fondos, la implementación del registro de los ingresos de las administradoras por concepto de cobro de comisiones según las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC), la promoción de la libre competencia en la provisión del servicio de administración de fondos de pensiones, abriendo el marco regulatorio para que las instituciones financieras puedan ofrecer dichos productos financieros, previa regulación técnica de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) y, por último, difundir la importancia de la cultura previsional en el Perú enfatizando todas las alternativas de previsión social existentes.
Se debe señalar que para hacer posible esto la propuesta legislativa ha hecho extensivas las reglas del buen gobierno corporativo a la relación de las Administradoras de Fondos de Pensiones con sus afiliados y a las empresas en las cuales se invierten dichos fondos de pensiones, así como la necesidad de dictar normas que garanticen una gestión adecuada que evite los conflictos de intereses y coadyuve a una representatividad eficaz cuyo interés superior sea el de los afiliados.
"La idea es dar facilidades para que más trabajadores puedan incorporarse al sistema privado de pensiones. Debería incluirse que los bancos y AFP puedan incorporar y ofrecer planes de ahorro, sobre todo para la gente de menores ingresos, porque esto les permitirá entrar a la formalidad", sostuvo.
Delgado manifestó que actualmente no existen incentivos y mecanismos para que esto ocurra.
"Prácticamente el 80% se encuentra en la informalidad y no contribuye ni al sistema nacional ni al sistema privado. En ese sentido, se deberían ofrecer productos de ahorro previsional a través del sistema financiero y cajas municipales", reiteró.
Mayor participación
Una de las observaciones identificadas en el SPP es la falta de participación de la ciudadanía en el desarrollo de las propuestas que rigen el sistema de pensiones. El actual diseño contempla libertades ejemplares para los afiliados en el manejo de su fondo de pensiones al permitir a cada trabajador delinear su retiro, en función de su edad y monto acumulado en su cuenta individual y elegir en quién confiar la administración de sus ahorros, estableciendo de esta manera la responsabilidad de cada afiliado en su futuro y el de su familia.
En tal sentido, el Ejecutivo propone la creación del Consejo de Participación Ciudadana en Seguridad Social (Copac), el cual canalice la participación de los usuarios en el régimen previsional.
Dicho Consejo tendrá como función principal centralizar las propuestas ciudadanas sobre las mejoras del régimen en materias relacionadas con labores de educación y profundización de conocimientos en tales materias para fortalecer su vinculación con sectores académicos.
Se espera que hoy el ministro de Economía, Luis Miguel Castilla, se presente al Congreso para debatir la propuesta en la Comisión de Defensa del Consumidor.
Licitación de afiliados debería ser cada 2 años
Dentro del proyecto del Ejecutivo presentado se indica que se debe licitar la cartera de afiliados a la AFP que oferte la menor comisión por el tiempo mencionado (dos años), durante el cual esta no podrá modificar la comisión ofertada ni el afiliado podrá traspasarse a otra AFP.
A lo largo de los años, las comisiones de las AFP pasaron por cuatro etapas marcadas: la primera fue entre 1995 y 1996 cuando las comisiones se redujeron de 2,3% a 1,9%. La segunda se da se dio cuando se eliminó la comisión fija.
En la tercer etapa, entre el 2006 y 2008, denominada “la guerra de traspasos”, se dieron las reducciones más drásticas al pasar de 2,2% a 1,8%. Esta reducción se dio por el ingreso de una nueva AFP.
La última etapa es la que se viene dando actualmente, en la cual está pendiente debatir los altos cobros de las comisiones y la incorporación de nuevos mecanismos que permitan al afiliado una mayor rentabilidad.
EN CIFRAS
5,62 millones de peruanos están afiliados al SPP, según la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP.
40% se reduciría el cobro de comisiones de las AFP.
50% se prevé aumentar la cobertura provisional, según el ministros de Economía.
CLAVES
Libertad. El trabajador tendrá la facultad de decidir si opta por un sistema de pensiones público o privado. Se propone que el contrato de este no sobrepase los dos años, con el objetivo de que el trabajador decida seguir aportando o no.
rentabilidad. Los trabajadores independientes con una ganancia mayor a S/. 1.125 estarían obligados a afiliarse a una AFP o a la Oficina de Normalización Previsional (ONP) del Estado.
Cultura. Existe poca cultura previsional en el país, pues de la Población Económicamente Activa (PEA) que tiene capacidad de ahorro, solo el 36% está afiliado a un sistema contributivo.
ENFOQUE
Lo ideal es que todos cuenten con un spp
César Peñaranda
Presidente del Instituto de Economía de la CCL
Cualquier ajuste a la reforma debe ser muy bien analizado. Lo que más se está discutiendo es qué comisión deben cobrar las AFP y cómo debería compartirse la evolución positiva o negativa que tengan los fondos.
Lo ideal es que todos los trabajadores puedan ser miembros del SPP, de tal manera tendrían garantizada una jubilación adecuada.
El problema es que un porcentaje menor de la población económicamente activa pertenece al SPP. En ese sentido, hay dos causas que atacar: una es que el Perú tiene una economía altamente informal. Asimismo, tenemos que más del 70% de los trabajadores son informales. Mientras no se logre corregir la informalidad tanto de la economía como de los trabajadores va a ser muy difícil aumentar el número de los asociados al Fondo Privado de Pensiones.
Por lo tanto, es bueno que el SPP se perfeccione porque eso ayuda a los que ya pertenecen a las AFP estén cada vez mejor y por otra que se incorporen nuevos aportantes.
Sin embargo, se está previendo la posibilidad de un subsidio para que los trabajadores de las mypes puedan integrarse al SPP. Se tiene que tener mucho cuidado en este punto.
Al Perú no le conviene estar pensando en subsidios como una medida para solucionar el problema de la incorporación de los trabajadores de las mypes al SPP, no es una buena idea poner en riesgo el presupuesto de la República.
